AMD- Mit Zen und Vega in eine bessere Zukunft

 

max da hast du wieder dein amd. Eps 0,08 wie toll.  

Der Kurs wird sowieso von Bigplayern gesteuert. Also kann der Enttäuschter Kleinanleger ruhig verkaufen ;)

Zahlen sind im Erwartungsbereich und die Zukunft ist intakt! Passt!  

Im seasonal down Q4 quarter nochmal 20% mehr revenue mit wahrscheinlich 43 oder 44% margin -> 700 millionen mehr Umsatz bei flat capex = 300-350 Millionen Gewinn.

Wenn AMD das Tempo 2020 halten kann und im H2 2020 noch der ramp der gen 5 Konsolen dazu kommt landet revenue in 2020 bei über 10 Milliarden. Mit einer Margin von weiterhin ca. 43% wären das ca. 2 Milliarden Gewinn. Ich verkaufe dann im Q3 2020 für 80$

 

Rome Launch am 07.08, übertrifft Erwartungen
Ryzen 3000 seit dem Launch 3x so viel verkauft wie vorherige Generationen in demselben Zeitraum
Der Deal mit Samsung ist "not entirely IP-based", AMD hilft auch bei der Entwicklung der mobile Chips. Für 2019 ~$100 Millionen Revenue.
Wie von Lisa auch bereits vor Monaten schon angekündigt, >50% Margin für 7nm-Produkte.
Umsatzrückgang für Semi-Custom* größer als erwartet (ursprünglich 20%, geht jetzt eher Richtung mid-30%). Alles andere wie erwartet (+-1/2%).
Es wird in Q3/Q4 weitere neue Produkte geben, u.a. GPUs für den PC. Kann sich jetzt jeder aussuchen, wann genau und in welcher Leistungsklasse.

 

 

31$-Bereich haben?  

mal nicht - das ist sehr wahrscheinlich! Aber wollte sowieso bei ca. 43$ verkaufen - es dauert also einfach länger bis es so weit ist ;)  

Ryzen 3000 3 mal so viele verkauft, Rome Launch übertrifft Erwartungen, und trotzdem nur 9% Wachstum Y/Y?

Lisa hatte doch immer betont das mining nur einen kleinen zweistelligen Prozentsatz ausmacht, und die Analysten wurden hier in der Luft zerrissen wenn du esagten das die Umsätze einbrechen werden.

Klär mich doch bitte auf, ich peils echt nicht:
Alles super , alles Bombe , Erwägungen übertroffen und nur 9% Wachstum im nächsten Q??
Achja, bei nehmen sie Intel ja auch massiv Anteile ab. Also WO ist die Kohle ?  

eine Art Schwarmintelligenz vorhanden ist, dann, so denke ich wird es in den nächsten Tagen eine in jedem Fall richtige Kursreaktion geben. Egal ob wir gegen 26$ oder bis 40$ laufen.

Daher bin ich gelassen und beobachte. Natürlich solange Lisa CEO von AMD ist und die Produktpallete stimmt.

PS: und vor Allem kann ich mir beim besten Willen nicht vorstellen beim Launch der PS5 und XBOX NEXT nicht investiert zu sein! Die neuen Konsolen werden eine wesentlich höhere Marge für AMD brngen!  

bei AMD und NVIDIA eher größerer Brocken in den Büchern - das ist wohl wahr.

Was Lisa damals gesagt hat war eher Diplomatie geschuldet + die Hoffnung in neue eigene Produkte, die es kaschieren würden...
Alles verständlich und menschlich... Hätte ich auch so kommuniziert  

bewusst geworden:
passt auch gut dazu: "Achja, bei nehmen sie Intel ja auch massiv Anteile ab. Also WO ist die Kohle ?"

Nun, sehen wir die Mitarbeiter Zahl an. Z.B. intel, NVIDIA  und AMD So wird es auffallen, das es völlig utopisch von AMDs "Team" z.B. ein Umsatz von sagen wir mal 3Milliarden/Quartal zu erwarten!
Es geht einfach nicht! Egal welche Produkte man hat.
Es würden alleine die Außendinstmitarbeiter/Verkäufer fehlen um mehr Produkte zu verkaufen!

D.H. Umsatz pro Mitarbeiter ist ein wichtiges Maß was mach an Umsatz erwarten KANN!  

Für Q3 hat mich negativ überrascht..
Obwohl man an Jahres Prognose festhält...

Gewinne sind eine Sache, wenn man Schulden abbaut, aber Umsatz bei einem "wachstumsunternehmen"  muss steigen

Wenn hier die Kurve flacher wird, muss der Kurs sich anpassen.

Spielt INTEL in die Karten, auch das immer mehr Firmen eigene Server chips entwickeln

Leider hat AMD kein Alleinstellungsmerkmal

AMD... Aktionär.. Zwischen Angst und Gier
Schwer die Balance zu gewinnen  

zu schauen wann AMD im großen Stil neue Mitarbeiter einstellt. z.B. 500-2000 Entwickler/Programierer/Verkäufer usw.


Erst dann wird es mit den Umsätzen klappen.

PS: das mit 10k US$ für ein Wafer ist auch nicht zu unterschätzen! Alleine wenn AMD 100.000 Stück bestellt muss 1.000.000.000 US$ überwiesen werden!  

reduziert?  

beschreiben? Im Sinne von was haben die Q2-Zahlen + Ausblick an der eigenen Investition in AMD bewirkt?
Ich fange mal an:

- Zahlen ok
- Ausblick für Q3 etwas enttäuschend
- Ausblick für ganzes 2019 ok! --> Q4 wird wohl sehr stark werden?
- halte meine ALLE Anteile weiterhin
- Verkauf bei ca. 43-45 US$ geplant!  

"..könnte es sein, dass wir ein starken Support im 31$-Bereich haben?"

Aufwärtstrend unterkante liegt für heute bei $32,0x. Im AM wurde Dieser kurzzeitig unterschritten, jedoch sofort wieder aufgekauft.
Für heute ist die Frage ob der Aufwärtstrend beibehalten wird.
Ich bin da zuversichtlich.  

Muss der Markt das hier nicht auch noch berücksichtigen? Der Anstieg ist doch krass, oder?
Oder sehe ich da was falsch?

 

https://finance.yahoo.com/news/...micro-devices-amd-q2-032409266.html  

also 1,85Mrd$ ist aber eine nette Steigerung zu den 1,2Mrd$ vom letzten Quartal.
Und sogar eine YoY Steigerung, trotz Wegfall des Mining, trotz des schwachen China Geschäft, und trotz deutlich schwächerem Konsolen Geschäft.
1,85Mrd ist wäre der höchste Umsatz seit langer Zeit wenn ich mich richtig erinnere  

Joe Moore

Great, thank you. So your full guidance mid-single digit, if I sort of project 5%, you need to get to a $2.2 billion number for the December quarter. I guess how literally should I take that? Is there anything -- I understand there's a lot of product momentum, but that still seems like a big number, just anything we should understand in terms of seasonality or things that would kind of give you confidence in mid-single digit for the full year, still?

Lisa Su

Yeah, I think, Joe, our view is that we have significant amount of product launches to happen. So as we go through the third quarter and the fourth quarter, both on the PC side, the GPU side as well as on the server side. So yes, it is significant growth, and I think we feel good about sort of the drivers there.

Da wird noch einiges nachkommen. Samsung Deal war ursprünglich nicht in der Rev, fängt aber praktisch China und Semi-Custom auf. Q4 wird ordentlich ;) Dann bin ich gespannt was für Q1 angesagt wird, wenn man auch hier eine 2 vor dem Kommma stehen hat, wird es interessant. BTW wird Frontier minimal für 2020 in die Rev enfließen und der größte Teil erst 2021.  

nun wir hatten bei beiden Titeln calls auf gutes Quartal geschrieben,......
im Fall Apple positiv bei AMD ist mir das einfach zu wenig surprise und kein Beat!!!

amd wurde mit etwas verlust soeben verkauft und wir haben uns erlaubt einen 35,5 put zu erwerben
wir rechnen mit einer scharfen Reaktion nach unten in Richtung 30-31 Dollar eventuell bis 28,.......

apple psosition halbiert da SCHAUEN WIR UNS MAL DEN VERLAUF AN:::::::

SEE YOU GRUSS AN rEGU

cloudxx  

ruhig Blut. Wir haben in 2019 eine Steigerung von ca. 0,3 Mrd $ von Quartal zu Quartal und werden im Q4 bei 2,1-2,2 Mrd $ landen. Das ist der größte Umsatz in der Firmengeschichte, soweit ich weiß (verbessert mich bitte, falls ich falsch liege). So eine Steigerung von Q zu Q muss man erst mal hinbekommen. Und das, wie lePresidentee auch schon bemerkte, ohne Mining, mit geringem Semi Custom und trotz des China Debakels. Und schaut euch mal die Steigerung von Q1 zu Q4 an. Das sind nahezu 80%.

Und nun sagt mir bitte nicht, dass diese Entwicklung schlecht ist. Lisa sagte bereits im Q4 2018, dass das erste Halbjahr 2019 nicht so toll wird, aber ab Q3 2019 kommen die echten Umsätze. Ja, das hatte sie gesagt. Und es kommt auch genauso. Also, was ist denn nun plötzlich schlecht. Ich sags euch: NIchts.

Es ist alles im Plan, alles wie vorhergesagt.

Und noch etwas: DIe Veröffentlichung von Ryzen 3000 und Navi war der 07.07. und das ist Q3!  

Toshiya Hari -- Goldman Sachs -- Analyst

Great. Thanks so much for taking the question. Lisa, obviously, it seems like you're making a lot of progress with Rome or at least the initial feedback continues to be very positive. That said, the overall hyperscale environment seems pretty slow based on commentary from your peers and your customers, I guess.

Could that impact the ramp into the second half? Is that a concern for you going forward? And then I have a follow-up.

Lisa Su -- President and Chief Executive Officer

Yeah. Sure. So look, we certainly have heard the same conversation, especially around the cloud environment in the first half of the year. Our plan was always very heavily second half weighted.

And from our standpoint, we have seen significant customer engagement and pull for the Rome product, and we see a number of new installations that will come online over the next couple of quarters. So I believe that there is some cloud digestion that's happening out there. I also believe that given where we are from the product cycle standpoint, we are well positioned to grow.  

Toshiya Hari -- Goldman Sachs -- Analyst

Got it. And then as a follow-up, I was hoping to learn a little bit more about the partnership with Samsung, the IP win in the quarter and also Frontier on the HPC side. Just from a modeling perspective, how should we think about those two deals, if you will, over the next couple of years and the accretion to P&L? Thank you.

Lisa Su -- President and Chief Executive Officer

Sure. So look, we're very pleased with both. They're both very significant announcements for us. On the Samsung side, it's a multiyear, multigenerational deal that we have across our graphics portfolio for mobile.

In terms of 2019, the revenue is approximately $100 million that would be added. This was not originally in our guidance, and it offsets some of the headwinds that we talked about in semi-custom and in China. As it -- it's not pure IP, though, so the way you should think about it is there is some specific development expenses that are being -- that are part of that deal. And so those will be part of the COGS portion of that.

As it relates to Frontier, Frontier again, very significant deal for us. It is NRE for the next couple of years to really get the software and infrastructure. I would say, that's not material. And it's a relatively smaller number.

And then, the actual deployment will be in 2021. So the bulk of the CPU and the GPU revenue will be in 2021, with a small portion of that perhaps in the second half of 2020.

Toshiya Hari -- Goldman Sachs -- Analyst

Thank you.