HF - Auf dem Weg zur 5 Milliarden MK

Also ich eröffne dann mal den ersten Thread zu HELLOFRESH.

Hellofresh eine Beteiligung von Rocket Internet wagt am 2.11.2017 den Gang an die Börse.

Die Ziele von HF sind klar vormuliert vom CEO Dominik Richter. Sie lauten starkes weiteres Wachstum auf dem Weg hin zu nachhaltigen Profitabilität. HF strebt mittelfristig eine EBITDA Marge von 12-15% an. Zur Zeit liegt man noch in der Verlustzone aber man macht starke Fortschritte was die letzten Q-Zahlen belegen:
https://www.gruenderszene.de/allgemein/hellofresh-umsatz-2017?ref=prev

Das Umsatzwachstum ist unbegrenzt stark auch in 2017. Es sollte dieses Jahr schon Richtung ca. 950 Millionen Euro gehen.

Die höchste Finanzierungsrunde belief sich auf einer Bewertung von 2,6 Milliarden Euro und die letzte auf eine Bewertung von 2 Milliarden Euro.

Durch einen verpatzen Börsengang von Blue Apron  in den USA geriet HF leider medial unter Druck. Jedoch lieferte HF bis jetzt IMMER ab und hält an seine Ziele weiterhin fest.
Ja man strebt jetzt sogar an in 2018 in dem Heimatmarkt von Blue Apron Marktführer zu werden. Das Wachstum in den USA ist sehr stark bei HF.

Meiner Meinung nach wird das Thema "Amazon" welche in den "Kochboxenversand" einsteigen wollen viel zu hoch gehangen.
Hellofresh ist weltweit sehr stark aufgestellt und nicht komplett abhängig vom US Geschäft wie es bei Blue Apron der Fall ist.

Ich bin auf die Q3 Zahlen von HF gespannt und dann vor allem auf die Q4 Zahlen nach dem IPO.

Die Zeichnungsspanne je Aktie liegt bei 9,00 - 11,50 Euro und entspricht  beim höchsten Kurs eine MK von 1,5 Milliarden Euro für Hellofresh.

Meiner Einschätzung nach ist das viel zu gering und bei den Zielen die HF hat ( und ich schätze Dominik Richter eher als konservativ ein als abgehoben) dürfte eine Zeichnung oder ein Kauf im Bereich des IPO Kurses sehr lohnenswert sein mittel bis langfristig gesehen.

Hier die IPO News:

http://www.finanzen.net/nachricht/aktien/...en-euro-einnehmen-5764409

Aktuell wird der Kurs in der Vor-IPO Zeit bei L&S auf 12,20 Euro getaxt....

Freue mich auf rege Diskussion ÜBER Hellofresh die sachlich bleibt......  

1,5 Mrd. Euro wurden in 9 Monaten mit RTE erzielt, eine Steigerung von 46% in 9 Monaten. Das ist beeindruckend!

Weniger beeindruckend ist das Ergebnis dieser neuen Sparte. Auf der Ebene AEBITDA gibt es eine schwarze Null. Ob das Ergebnis durch Effizienzgewinne in der Herstellung oder dem Verkaufspreis befördert werden kann, muss man sehen.
Ich bin ja skeptisch, was die Marge bei RTE angeht und glaube nach wie vor nicht, dass man mit diesem Produktsegment in der Breite Geld verdienen kann.
Aber ich hätte zugegebenermassen auch nicht mit solchen Umsatzsteigerungen gerechnet.

Kleine Frage an die gut Informierten hier:
Wie verhält sich die Zahl der Bestellungen zu der Zahl der Lieferungen? Ist das dasselbe?
 

20% essen die Postboten ;-)  

Ich denke nicht, dass die Postboten rohes Fleisch und rohen Sellerie mögen ...

Im Ernst: Mit 88 Mio. Bestellungen wurden 744 Mio. Essen geliefert.
Wir hatten ja schon mal das Thema mit der Kühlschrankgrösse: Wie soll ich 10 RTE-Mahlzeiten in meinen Kühlschrank bekommen? Oder die Mealkits für 10 Essen?
ich denke, Bestellungen und Lieferungen sind etwas anderes. Täusche ich mich?
 

also die Anstelligkeit. Wahrscheinlich zum letzten Mal - meiner Meinung nach.
Dann bricht es aus und wir laufen in den 15-20€ Bereich. Also nicht blenden lassen!  

Magst du uns auch sagen, wie du auf deine Zahlen kommst?
So schlecht, wie RTE performt (Wachstum, Ergebnis) hat, kann ich mir einen Rückfall auf 6 Euro eher vorstellen als einen Anstieg auf 15.  

Die HelloFresh-Aktie zeigt sich am Dienstag nach den gemeldeten Zahlen volatil. Können diese laut JP Morgan großartigen Ergebnisse für den nächsten Kurssprung bei den Papieren sorgen? Oder ist das Potenzial des MDAX-Konzerns erschöpft?
https://www.wallstreet-online.de/nachricht/...hlen-starke-kursgewinne  

...und zügig wieder über die 10€ Marke............die widerlichen AnalZYSTEN aus den USA sollen sich ihr Lehrgeld wiedergeben lassen........diese Nieten in Nadelstreifen...........die Zahlen von Hello sind absolut Spitze und das Unternehmen auf gutem Weg wieder Richtung 15€ !!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!  

Diskontierung! Also, sind die Aussichten gut, so steigt der Kurs. Und hier sind die Lichter noch lange nicht aus!  

Dass ich mit einer soliden AEBITDA-Performance in Q3 gerechnet hatte am oberen Ende der Guidance, und diese sogar noch leicht übertroffen wurde, ist zwar schön, dafür überzeugt mich das Wachstum überhaupt nicht. Factor muss endlich auf die restlichen Märkte gelauncht werden, um ein reales Wachstum zu erzielen. Da ich nicht denke, dass Factor in denjenigen Märkten, wo die Marke bereits aktiv ist, auch noch im nächsten Jahr stark wachsen kann, bin ich skeptisch, ob es hier deutlich über die 10 Euro gehen kann. Bei der Effizienz hat man schon vielen gehoben.
Ich sehe das Unternehmen als fair bewertet und nicht mehr als Investment Case. Zum Traden ist es dennoch geeignet.  

lassen wir uns mal überraschen, persönlich sehe ich auch die € 6 realistischer als € 15 usw. - aber was hier schon seit einer Ewigkeit passiert hat nicht wirklich etwas mit seriösen Kursentwicklungen zu tun und somit ist alles möglich.

Bei diesen Zahlen jedoch ist es klar das die Shorter keine feuchten Hosen haben, einige Amateure unter diesen dürften ggf. für das kleine Feuerwerk am Freitag verantwortlich sein.

Unter € 9 kann man mal nachdenken für einen weiteren Zock einzusteigen, nmM.

 

Dürfte gleich noch was passieren!  

 

von 7 EUR auf 10,60 EUR. Equal-Weight.  

die Geschichte sein! Ab zu den neuen Höhen Freunde.  

ist es mit der Kurserholung vorbei. Hier sind Traumtänzer unterwegs. Real betrachtet ist das Wachstum negativ!  

 

und sieh dir die Preisentwicklung an. Deutlich über den anvisierten Wachstumszielen! Man hat höhere Ressourcenpreise nicht komplett an die Kunden weitergegeben. Trotzdem kein Wachstum!! Die Margenerholung ist deswegen umso höher zu loben, aber da sehe ich kaum noch Potenzial. Glaube auch kaum noch, dass man in den nächsten Jahren über 500 Mio. € AEBITDA schafft. Rechne das mal auf die Aktie um, dann multipliziere das mit den üblichen Multiples und du weißt ungefähr, welcher Preis fair ist.  

 

Ein verteilerzentrum geschlossen. Das war der eine defizitäre Bereich bei dem Boxen der reingehauen hat.  Denke nicht das es weiter runter geht. Die beiden Analysten von ubs und Bernstein waren die Pessimisten . Sie haben beide Ziele über 10 Euro. Greenvale kennt sich gut in gb aus und Short macht für die irgendwann keinen Sinn mehr.  

Die HelloFresh-Aktie (WKN: A16140) hat zuletzt gute Quartalszahlen vermeldet und ist an der Börse nach oben gelaufen. Nun gibt es am Donnerstag gleich zwei positive Analysteneinschätzungen zu den Papieren. Können diese für zusätzlichen Schwung sorgen?
https://www.finanznachrichten.de/...ie-analysten-fuer-schwung-486.htm  

"Die US-Bank JPMorgan hat Hellofresh von "Neutral" auf "Overweight" hochgestuft und das Kursziel von 7 auf 14 Euro verdoppelt. Das Verhältnis zwischen Chancen und Risiken wende sich zum Besseren, schrieb Analyst Marcus Diebel in seiner am Freitag vorliegenden Empfehlung im Nachgang jüngster Zahlen. Die Schätzungen hätten ihren Boden erreicht, es gebe bei den Gewinnerwartungen nun eher Überschusspotenzial. Zudem lobte er attraktive Bewertung und Barmittelrendite...":

https://www.ariva.de/news/...esh-auf-overweight-ziel-14-euro-11423910  

Und xetra im minus schließen, aber das hilft nix. Nächste Woche werden die 11 nachhaltig fallen. Die 12 bis 12,5 wird dann  frei sein.
Guter Einstiegszeitpunkt heute Nachmittag.
Leider habe ich mir Abstinenz versprochen.  

hört sich an wie der typische deutsche Pessimismus.

welcher Abverkauf denn?  

Demnächst ausgegeben. Kann dir also nicht folgen.