QSC, kritisch betrachtet

wenn man sich mal die Vergangenheit anschaut - z.B. in 2010/11 oder 2013/14.  

Spektakel um Platow! - Solange der Kurs davon profitiert , soll es mir recht sein! :-)
Hoher Xetra-Umsatz und sehr erfreuliche Kursentwicklung!

Ansonsten wie gehabt, Doppelschlag  entfällt (jetzt und später)  wie zu erwarten war!
Irgendwann wird  Hamburg/Grasweg komplett verkauft werden an einen  Colocation-Betreiber , oder an einen Wettbewerber, der unbedingt noch RZ-Kapazitäten benötigt, oder  an einen Investor ,der dort  andere Neubaupläne hat in edler Lage.
Wer entwertet schon sein edles Grundstück, indem er nur das darauf stehende  RZ verkauft und zurückleast??? - Dann wäre ja das Grundstück langfristig blockiert  und man könnte am Ende nur an den RZ-Käufer sein Grundstück verkaufen ! Wer begibt sich schon in so eine Abhängigkeit, das ist das dümmste was ich seit Langem  gehört habe!

"Sale  and Lease Back"  wird es 2021 nicht geben und auch  nicht später. Q.beyond wird es zukünftig so machen ,wie man es jetzt den eigenen  Kunden anbietet:
Nach Bedarf  RZ-Leistung/Colocation  einkaufen  als Großkunde , Investitionsaufwand bzgl. RZ möchte man zukünftig nicht mehr betreiben.

Konsensus ist online!
Erwartet werden  für 2020  

143.411  Mio.  Umsatz

minus  2  Mio.  EBITDA  , das sieht besser aus ,als geplante bis zu  minus 5 Mio.

Jahresergebnis unterm Strich:  minus  -19.689  Mio.  =  16 Cent Verlust pro Aktie

Dividende ist man sich nicht einig : 3 Cent oder nix  , Konsensus  2 Cent .

einig ist man sich ,daß  2021 Umsatz  > 166 Mio. erreicht wird, mit ca. minus 10 Mio.  Ergebnis unterm Strich.


Analystenbewertungen(da gibt es sicher bald ein update nach dem Ausblick)
Institut/Analyst ................................Kursziel.....Rating.............S­tand
Stifel Europe Bank Yannik Siering 2,50 € .......Buy ...........17.02.2021
   Montega§Sebastian Weidhüner 2,50 € .......Buy ...........09.02.2021
Warburg Research Jonas Blum 1,70 € .......Hold ...........27.01.2021
Independ. Researc  Markus Jost 1,60 € .......Hold ...........24.11.2020
Commerzbank Heike Pauls .......2,00 € ........Buy ...........09.11.2020
Bankhaus Lampe W.  Specht .......1,80 € ........Buy ...........09.11.2020

- übrigens, TK ist  komplett verkauft, irgendwann sollte man das auch mal schnallen!
- wer behauptet ,daß Q.beyond die Solucon verkauft hat, möge das bitte belegen!
- nein, ich/andere müssen das nicht widerlegen!
 

Das gestrige Handelsvolumen von ca. 2,8 Millionen Aktien (>2,2%) spricht für den Einstieg & Ausstieg von Instutionellen; da war der Platow-Brief nur ein Nebeneffekt. Die absehbaren Verkaufserlöse können zusammen mit dem vollen Bankkonto absehbar für eine größere Übernahme bzw. Fusion eingesetzt werden. Die Spekulation wird hierzu am 1. März zu Fragen der Analysten führen.
Shanks Infos wären hilfreich um die diskutierten Einstiegsoptionen & Technologie- Optionen zu verstehen. Außer United, Bechte, Cancom steht die verschuldete Datagroup in der ersten Reihe. Deutlich interessanter ist die zweite Reihe analog zu Incloud. Preiswerter und leichter integrierbar. Die beiden Ankerinvestoren werden vermutlich nicht so schnell die Kontrolle abgeben wollen?  

... alt genug und schon zuuuu lange dabei sind sie ja. Dazu noch aus der falschen Branche...
Die Brücke räumen wären doch ein guter Schachzug. Brächte auf 1 Schlag € 200m Marktkapitalisierung (m.E. @TB ... :D )
Irgendwer hat die 2,8 Millionen Aktien ja auch gegeben ... sonst wäre ja kein Handel zu stande gekommen.

Oder Herr Män hat die gegeben, zum Abschied (a la Baustert) für die erfolgreiche Transformation hin zu skalierbaren recurring Wachstum!!!

Ist alles nur (m)eine Meinung/Spekulation... kein Indizienfakt!  

... ma gucken, wie es kommt  

"Ist alles nur (m)eine Meinung/Spekulation... kein Indizienfakt!  "  # 3379
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Das war einfach nur Kokolores! :-)

Weder  S & E  noch Hermann geben zur Zeit Aktien ab.
Hermann wäre sofort meldepflichtig und  S & E könnten auch nur gut 400K  abgeben bis zur meldepflichtigen 25% -Schwelle.

Die Mitarbeiter in die Aktie treiben mit Programmen  und selbst Reißaus nehmen aus der Aktie, das wäre ja nun der öffentliche Supergau bzgl.  Vertrauensbildung am Markt!

So einfach geben die beiden Gründer ihre Sperrminorität nicht her!


 

auf die von Plusnet  erworbene IoT-Plattform zurückzukommen.

@upolani hat den Stein ins Rollen gebracht  mit seiner Vermutung ,daß es sich dabei um die Solucon von Q.beyond handeln könnte und das sich obendrein die noch verbliebene ex-Q-loud-Mannschaft  mehr oder weniger aufgelöst hätte , inklusive vermutetem Abgang von  "Urgestein"  Frank Thelen.

Upo, Butter bei die Fische , was gibt es Neues in der Sache? Was sagen Deine Informanten?

Wenn ja, was würde es bedeuten? Bei Plusnet war von Kauf und eigenständiger Weiterentwicklung die Rede, das hieße , daß die Software der Solucon  verkauft worden wäre.

Auf der Software der Solucon baute bisher  jede neue Custom IoT Plattform auf , die Q.beyond für Kunden entwickelt , wie auch im Falle Techem.

Roland Hänel hat es so erklärt, daß 80/90  % einer neuen Custom IoT Plattform  aus Bausteinen der Solucon besteht und entsprechend 20/10 %  spezielle Zusatzentwicklung für den Kunden  das ganze  Softwaregewerk dann zur Custom IoT Plattform für den jeweiligen Kunden macht.

Techem und andere müßten also zukünftig für die 80/90  % Solucon-Anteil an deren  Custom IoT Plattform Lizenzgebühren abführen an Plusnet,  bzw. Q.beyond würde das für den Betrieb der Plattform mit berechnen und an Plusnet abführen.

Auf der anderen Seite hat Q.beyond immer betont , daß man die Marge erhöhen möchte durch wachsenden Anteil an  Eigenentwicklungen!   • Steigender IP-Anteil   als Margentreiber.  IP = Intellectual property  (siehe auch letzte Präsentation Seite 23)

Solucon-Verkauf wäre jetzt ein IP-Verkauf, also ein Widerspruch dazu!

Es sei denn, das Geschäft mit Solucon/ Entwicklung von Custom IoT Plattformen auf Grundlage von Soluconsoftware  wäre sehr notleidend gewesen in letzter Zeit und für Neukunden zu entwickelnde Plattformen könnten genauso gut von der neuen Tochter Incloud  entwickelt werden ? ( Beispiel  " IIoT Plattform e-nizing" )

Mangelnde Nachfrage(Solucon)  und Vermeidung von kostenträchtigen redundanten Instrumenten als Grund für Solucon-Verkauf? Man nimmt zukünftig lieber die modernere "cloudnative" Version von Incloud?
Dann stellt sich natürlich auch postwendend die Frage nach dem Preis für Solucon und natürlich auch die Frage bzgl. Entwicklungskosten/Abschreibungen?

Vielleicht erfahren wir ja noch etwas in dieser Angelegenheit , wenn es so sein sollte?  







 

Vielen Dank für die fundierte Beurteilung meines Beitrags!  :)

Lies doch den Beitrag einfach nochmal genau und interpretiere !
Da stand schließlich nirgends, das das so IST!!!! Gell ? Weder das SE abgeben, noch das Hermann abgegeben hat! ;)

Die Analyse des Kapitalmarktes zeigt diverse Beispiele, dass das falsche Management oder die falschen Anteilseigner einen belastenden Faktor für einen Wert darstellen können.
Man kann nach wie vor der Auffassung sein, dass Hr. Hermann und die Herren Schlohbohm/Eickers der Hebung des intrinsisches Wertes der im Geschäftsmodell steckt, erheblich im Wege stehen...
Es ist nachvollziehbar, wenn jetzt einige Leute nach 0,40-0,80 € Kursanstieg eine Dauererektion bekommen und die seit 2013 andauernde Weitsichtigkeit des Managements hofieren und Hrn Hermann über den grünen Klee für dessen strategische Weichenstellung loben.
2,20 EUR auf SK-Basis haben die Langzeitinvestierten schließlich seit Oktober 2014 nicht mehr gesehen. Wenn man soviele Jahre keinen Hoch kriegt (also den Aktienkurs) - ist das  für manche jetzt wie Viagra...

"das wäre ja nun der öffentliche Supergau bzgl.  Vertrauensbildung am Markt!" #3381

Supergau für wen ????
Für potenzielle Investoren - die sich noch zurück halten ????
Für Firmenaufkäufer / -jäger, denen eine Skalierung jenseits der 10%-15% p.a. gelingen kann ????
Dank den Notenbanken sind Mrd von Geldern unterwegs, die Anlagemöglichkeiten suchen !!!!! MRD !!!!

Sie fließen nicht in eine QBY ?!?!?! Noch nicht :D

In diesem Sinne...  

Natürlich kann man so argumentieren, daß die Sperrminorität institutionelle Investoren abschreckt, aber doch eigentlich nur jene, die eine möglichst billige völlige Übernahme erwägen?

Für eine Paladin ist es doch egal , ob der Laden/der Kurs  sich mit , oder  ohne vorhandene Sperrminorität,  positiv entwickelt. Ich glaube nicht, daß die investiert haben, weil sie auf die Übernahme spekulieren.

QSC/Q.beyond hat am Markt  sehr viel Vertrauen verspielt ( Vision2016 / Dividenden-Versprechen/ Ftapi....), da muß man jetzt schon sehr vorsichtig sein ,damit man nicht wieder rückfällig wird!

Wer bei jeder Gelegenheit mitteilt , daß  Vorstand/AR  voll hinter der Entwicklung der AG  stehen ......

"Hoher Anteilsbesitz von Vorstand und Aufsichtsrat"(Präsentation Seite 31)  

......... und Aktienprogramme auflegt für Führungskräfte und Mitarbeiter , der kann sicherlich keine Aktien abgeben!

Millionenfach gehandelt ,also auch abgegeben, wurde trotzdem.
Das werden dann Kurzfristinvestoren/Trader/Zocker/ kleinere Investoren,die schon lange raus wollten/ u.a. .. sein, die ihre Gewinne mitnehmen und keine langfristige Entwicklung abwarten wollen.
Das ein  "unterstellter großer Sammler im Hintergrund" die eingesammelten Stücke bis runter auf 80 Cent  wieder herausgibt,  ist abwegig ,also gibt es den dann wohl auch nicht.

Vielleicht outet sich ja bald noch ein Investor mit 3% , dem die Sperrminorität ebenfalls egal ist?

wait and see





 

Ich begegne die derzeitige Entwicklung bzgl. Aktienkurs und Meldungen sehr skeptisch... das gleiche Schema seit vielen Jahren vor Veröffentlichung JA und Hauptversammlung!

An der Zahlenfront/Geschäftsmodell gibt es nix neues, ausser das der bisherige AE / TCV über meinen Erwartungen liegt, was ein fetter Pluspunkt ist ...
Die "Zielerreichung" ist nicht wie angekündigt durch eigene Arbeit gelungen (wieder mal), was ein fetter Minuspunkt ist.
Nachdem die Führungskräfte aufgestockt haben (Vertrauensbeweis??), wird ein Aktienprogramm angekündigt um die Mitarbeiter zu animieren, in dieses lohnende Business zu investieren und sie zu incentivieren, kommt "zufällig" ein Paladin um die Ecke, der das Potenzial jetzt erkannt hat - was seit Plusnet-Verkauf in jeder Präsentation in Prosa schon beschrieben wurde (seit 2019) und die Spekulationen weiter anheizt?? ... Kann man merkwürdig finden oder nicht !
(1.) es wäre ein Führungs-Vertrauensbeweis, wenn sich die FK mit den Mitarbeiter zusammen eindecken und nicht vorher noch zu billigeren Kursen (hat in meinen Augen ein Geschmäckle)
(2.) war zu erwarten das nach Paladin, bald weitere Börsenblätter den Wert empfehlen werden (PR von Paladin oder qby-IR ??? - ist ja auch deren Job)

Wenn es also fundamental nix neues gibt - das neue Geschäftsmodell ist mit Wachstum2020plus vorgestellt worden und die Entwicklung verläuft EXAKT wie angekündigt (endogen+exogene Faktoren zusammengenommen), können die höheren Kurse nichts mit den Unternehmenswerten (nicht nur die Finanzzahlen, sondern auch das Wettbewerbsumfeld und die Marktsituation) zu tun haben. Also liegt es wohl am Börsenumfeld, wie schon oft beobachtet, könnten:
- (a) "Lemminge" angezogen werden, um größere Pakete wieder los zu werden oder
- (b) alternativ Änderungen im Investorenumfeld bevor stehen (S/E wollen bestimmt 3 € haben ;) ... die posaunten 6€ von anno dazu mal sind ja überholt...

Alles ist möglich ... ich halte es da jetzt wie dlg., der hat m.E. eine recht gute Analyse geschrieben.
Saludos
 

Wann wird qbeyond wieder in den Techdax aufgenommen??  

Für den TecDAX gibt es zwei planmäßige Anpassungen, immer im März und September. (Monatsanfang )

Wenn sich jemand findet, der Q.beyond  auf über 4 € hochkauft bis Anfang  März , also in dieser Woche , dann könnte  vielleicht die Marktkapitalisierung des bislang kleinsten Wertes =  Drägerwerke , von ca.  500 Mio.  erreicht werden. - Ob das dann als Kriterium ausreicht...?

Attackeeeeeeee! :-)))

Willkommen im "antiseptischen" thread der Misanthropen und einen guten Wochenstart!

Diffamierer,  Pöbler, Trolle und andere unseriösen Forenheimsuchungen sind wie immer ausgeschlossen, bzw. werden zeitig auf den Index befördert.  

Hört auf zu träumen. Die sind auf Platz 64.
https://www.dax-indices.com/de/web/dax-indices/ranglisten  

Da möchte doch jemand  578 K  für  2,10 €
 

 

wer kauft?
wer verkauft?

Neue Schwellenmeldungen wären nice.

Und was liefert Hörmän Anfang März?
Dividende NULL?
Magermilchwachstum oder doch mal einen guten Wurf und strategische Weichenstellungen?  

24.02.2021
q.beyond stärkt Cyber-Security-Angebot mit Partnerschaft zu Northwave
Spezialisten für Cyber-Abwehr, Forensik und Security Management
Partnerschaft folgt auf gemeinsame Projekterfahrungen
Pragmatische Lösungen für Cyber-Schutz mittelständischer Unternehmen

https://www2.qbeyond.de/de/presse/...it-partnerschaft-zu-northwave-1/  

ins Schwarze.

IT-Security für die Nach-Corona-Ära
Statt immer nur neue Cyberangriffsvarianten abzuwehren, müssen Firmen dafür sorgen, dass sie durch Remote-Work, Cloud-Nutzung und die immer weitere Bereiche umfassende Digitalisierung nicht selbst Lücken aufreißen.
https://www.computerwoche.de/a/...y-fuer-die-nach-corona-aera,3550616

q.beyond stärkt Cyber-Security-Angebot mit Partnerschaft zu Northwave
https://www.dgap.de/dgap/News/corporate/...-northwave/?newsID=1424385  

muß man ja auf dem Gebiet ( Security) mit keinem Zukauf/ Beteiligung mehr rechnen , wenn QBY jetzt schon mit zwei Partnern,  Fortinet  und Northwave , für den Securitybereich  unterwegs ist.

Da gibt es zukünftig sicherlich verstärkten Bedarf, denn kleinere Unternehmen/QBY-Kunden können das Thema weder personell (Security-Experten) noch finanziell  eigenständig stemmen.

Bleibt mehr Cash  für möglichen Umsatz-Zukauf , auch wenn man ja eigentlich  die Wachstumsziele  organisch erreichen wollte.

Colocation-Prospekt läßt weiterhin auf sich warten, oder man legt es mit auf den 1. März.

Wenn man die Ankündigungen (Call) mal sinngemäß übersetzt ........

"Die Einheit, die juristische Einheit ist also bereits gegründet und etabliert.(  also IP Exchange GmbH)     .....wir haben das Management an Ort und Stelle und jetzt arbeiten sie .... und das wird mit allen relevanten Fragen bis zum Ende des Jahres abgeschlossen sein....und  parallel dazu arbeiten wir an dem Informationsmemorandum und wir werden Anfang nächsten Jahres einen offiziellen Prozess starten."

Anfang nächsten Jahres  sollte jetzt ja  auch mal   aktueller werden! :-)



 

schon wieder 271 K  im Bid aufleuchten zu 2,10 € !
Da hat wohl  noch jemand Bedarf!  Die Frage ist, ob die 2,10 nochmal angesteuert werden ,oder ob der Interessent seinen "Hunger" etwas teurer sättigen/bezahlen muß?  

Du meinst wegen dem Verkauf von IP Exchange, Nürnberg?
Wenns nächstes Jahr kommt noch besser, der Jürgen soll mal die organischen Ziele erreichen.
 

Ich meine schon Colocation Nürnberg/München , der Text ist von November  und "early next year"  bezieht sich dann schon auf  Anfang 2021.

Wie lange sich dann der Prozess noch hinzieht werden wir sehen, bei Plusnet hat es sich ja auch ganz schön verzögert , aber das war ja auch ein größerer Brocken und mit  Kartellbehörde dürften wir diesmal wohl nichts zu tun haben?

"Kann schnell gehen" ...war jahrelang eine oft verwendete Floskel einiger Forenschreiber, hat sich aber bisher nie bewahrheitet! :-)))  

Es wäre kaum verwunderlich, wenn in den nächsten 2-3 Wochen eine weitere Akquisition verkündet wird.
Der Herr män muss ja noch liefern ... bestimmt wird er das auch!  

Die Akquisitionsstrategie müßte ja verändert/angepaßt werden  ,wenn man Colocation verkauft und gleichzeitig die Wachstumsstrategie fortführen möchte.
Dann muß man wesentlichen  Umsatz mit höherer Wachstumsrate zukaufen  und kann sich nicht mehr nur auf  qualitative Verbesserung des Portfolios beschränken.

Hermann hat im August  im BRN -Interview einen Zukauf ( "vielleicht noch in Q3")  angedeutet und zwar im IoT-Bereich, davon  war bisher nichts zu sehen!

https://www.brn-ag.de/37710-QSC-Zahlen-Hermann-Zukunftsmarkt-IoT

Wenn es wirklich so sein sollte, daß man  die Solucon verkauft hätte an Plusnet, dann wäre ja sogar  IP-Substanz verkauft worden im IoT-Bereich!
Dann wäre schon wieder ein Zahnrad über die Wupper gegangen! :-)))

Der "Custom IoT Hub" aufbauend auf Solucon war ja  das Vehikel/Instrument  für die Lieferung in das Riesenkonstrukt im Hintergrund...Geheimverträge und so...!
Man lese dazu nochmal den drittletzten Absatz aus Posting # 1 von nebenan!
Der Verfasser hat zwar den  Custom IoT Hub nicht ganz richtig verstanden, aber sich bzgl. Bedeutung doch eindeutig geäußert!

"Bei genauem Hinsehen ist diese Plattform wie geschaffen für das was Schlobohm 2013 angedacht hat."

Das wurde dann noch bei jeder Gelegenheit untermalt/betont mit geheimnisvollen Sätze wie " Techem war kein Zufall"  etc etc...

Unter der Annahme, daß mit Solucon die Softwaregrundlage für jeden zukünftigen Custom IoT Hub verkauft wäre ,  hätten wir es praktisch mit einer zweiten "Veruntreuung" nach Plusnet zu tun! :-))))

Entweder muß dann You.Charge.Me  als neues Zahnrad herhalten , erste Andeutungen (Industriepartner) gab es ja schon, oder der fantasiebegabte Herr  versucht den klammheimlichen Ausstieg aus seiner Story ( Energie/Stadtwerke/ Konstrukt im Hintergrund)  ....

"Stadtwerke Digitalisierung und niemand wird es je erfahren ? Werden wir vorher noch einkassiert ?"
siehe Posting # 1303

Ich habe ja schon länger das Gefühl, daß hier jemand auf die "Wachstunsstategie 2020plus"  aufspringen möchte , weil es mit der ganz großen Story nicht so klappen will! :-))))

Dabei war doch  noch beim Baustert-Abgang mit anschließender Feststellung ,daß die AG  80%  fertig ist mit der Umstrukturierung , von "Betrug " die Rede ( bei nur "Wachstumsstrategie 2020plus" ohne  Mega-Energie-Story) und von "Hampelmann" Hermann! :-)))

"80% fertig und Mini Wachstum ausrufen für weiterhin in der Verlustzone bleiben in den nächsten 3 Jahren. Das verbunden mit Plusnet Abgabe wäre maximaler Betrug ."

https://www.wallstreet-online.de/diskussion/...als-qsc-infos-am-rande

Das der große "Geheimvertragspartner"  EnBW mittlerweile bzgl.  E-Mobilität/Ladestationen sehr gut ohne  QBY auskommt  und auch in Sachen Energiewende mit anderen Partnern (die auch mit Energie zu tun haben!) unterwegs ist , läßt die Fantasy-Story immer mehr schrumpfen! :-)))
siehe Links in meinem Posting # 3305

Richtig Dale , Hermann hat noch eine riesengroße Bringschuld abzuarbeiten gegenüber den Aktionären ,hoffentlich kann er wenigstens  die "Wachstumsstrategie 2020plus"  erfüllen, besser wäre natürlich übererfüllen, damit endlich mal wieder ein postives Ergebnis unterm Strich erwirtschaftet wird!

Mal schauen ,ob es Montag Werthaltiges zu diskutieren gibt!?

 

Ich verstehe das nicht ?! ...
Wo steht denn geschrieben, das Colocation zum Verkauf steht oder der Verkauf schon aktiv betrieben wird?
Wenn ich mich richtig erinnere, hat doch Hermann nur mal gesagt, dass da große stille Reserven drin sind und man sich mit der Ausgliederung in eine separate Einheit die Möglichkeiten und Optionen offen hält - auch eine anderweitige Verwertung umzusetzen, sofern das für QBY strategisch sinnvoll ist! - gab es da nicht den Nachsatz "eilt grad nicht" ?!?! Ich habe mir das Interview nicht wirklich angehört - bin da auf euren Input/Korrektiv angewiesen. :)

Aktuell hat QBY ein Ergebnis-/Finanz- (Verlustsituation; negative Operating cashflows) und ein Größenproblem (Minimaus-Umsatz - Skalierung).
Gibt für mich in der jetzigen Situation keinen Benefit das Colocation-Geschäft einfach so des Verkaufens wegen zu veräußern.
a) Geld brauchen sie grad nicht und b) es ist ein hochmargiges Geschäft und stützt im Moment die Ergebnissituation!
Einziger Grund der mir einfiele, wäre der Verkauf um mit dem Buchgewinn in der AG ausschüttungsfähige Beträge zu generieren.

Wenn sie akquirieren a la aixBrain oder incloud, ist eine Versilberung Colocation m.E. unnütz und strategisch nicht sinnvoll ...
Wo ich mir einen strategischen Nutzen von einem Verkauf verspreche, ist als Teil der Gegenfinanzierungsstrategie einer wesentlich größeren Akquisition (vlt. größer als QBY im Moment selbst). Ob das grad in der Pipeline ist - wer weiß das schon ...
Dann ist dann aber auch "Wachstum 2020plus" nicht mehr länger gültig - weil völlige Neubewertung