Ich finde das Risiko/Nutzen Verhältnis für ProColon sehr interessant. Wenn wir ehrlich sind, ist es Hopp oder Top, wobei viel für Top spricht (egal ob da noch eine Pipeline oder HCC ist). Der ein oder andere hier wird sich fragen, dass selbst wenn eine Erstattung kommt, ob der Sales in die Gänge kommt? Ohne fremde Hilfe sicher nicht. Die initialen Marketing Aufwendungen um eine Penetration zu erreichen, werden sicher in die 150+ Mio gehen. (Bei Cologuard sind es bisher 1 Mrd.) Ich bin mir nicht sicher, ob der Deutsche Anleger dafür gemacht ist, durch zahlreiche grosse KEs noch über 10 Jahre die Markteinführung aus eigenen Kräften mitzumachen. Ich glaube eher nicht... Der will hier mit 8,50+ raus.
However, Kandidaten, die die FDA und die CMS passiert haben, sind im Grunde genommen für Big Pharma cash cows. Big Pharma sucht aufgrund von Innovationsarmut und auslaufenden Patenten händeringend nach Umsatztreibern. Natürlich muss der Übernehmer 150 Mio+ für ProColopn in die Hand nehmen und evtl. die ein oder anderen Bestechungsgelder für die Guidelines. Ein test mit 71/80, der erstattet wird ist Goldwert ggü einem mit 85/92 ohne Erstattung. FDA und CMS sind wahnsinnige Eingangsbarrieren. Ist man aber in dem Club erst mal drin, ist man drin. D.H. aber auch im Umkehrschluss: Wettbewerber müssen erst einmal draussen bleiben. Auch bei denen wird es nicht viel schneller laufen, auch wenn der Präzedenzfall gegeben ist. Und in der Zeit kann der Übernehmer den Test augmentieren und wieder neue Studien machen. er muss nur an der Septin9 Technologie an sich interessiert sein.
Also es gibt viel zu verlieren - aber auch viel zu gewinnen. Oder: "an der Börse kann man nur 100% verlieren, aber über 1.000% auch gewinnen." Nix für schwachen Nerven hier. Die sollten jetzt mal bitte alle aus dem Investment raus.
Nur die Harten kommen und in den Garten. |