Polytec - ein solider Wachstumswert

hat die Baader Bank eine Schätzung abgegeben. Die Baader Bank hat den Verlust für 2023 auf den Cent genau vorhergesagt, dürfte also gute Informationsquellen haben.
Für 2024 wird eine Dividende von 15 Cent und für 2025 von 30 Cent und für 2026 von 40 Cent erwartet.

Da wären also 45 Cent für die nächsten 2 Jahre und somit ca. 13 % vom derzeitigen Kurs und für die nächsten 3 Jahre sogar 85 Cent oder 24 %. Damit wäre ich jedenfalls sehr zufrieden. Beim Kursziel gibt es Potential von genau 100 %:

16.05.2024, 14:27 - dpa-AFX Polytec - Baader bestätigt Kaufempfehlung "Buy"

Wien/Hörsching (APA) - Die Analysten der Baader Bank haben ihre Kaufempfehlung "Buy" für die Aktien der heimischen Polytec nach der jüngsten Zahlenvorlage des Automobilzulieferers bestätigt. Auch das Kursziel von 7,0 Euro wurde vom zuständigen Experten Peter Rothenaicher unverändert belassen.

Das Kaufvotum wurde mit einer starken Unterbewertung der Aktie begründet. Zudem sei der Start in das Geschäftsjahr 2024 mit den Zahlen für das Auftaktquartal mit einer operativen Rückkehr in die Gewinnzone vielsprechend verlaufen.

Beim Gewinn je Aktie erwarten die Baader-Analysten unverändert 0,38 Euro für 2024, sowie 0,86 bzw. 1,22 Euro für die beiden Folgejahre. Ihre Dividendenschätzung je Titel beläuft sich auf 0,15 Euro für 2024, sowie 0,30 bzw. 0,40 Euro für 2025 bzw. 2026.  

da würde ich mich gern positiv überraschen lassen nur auf derzeitiger Daten-u. Faktenlage (1 QU unterm Strich doch ein Verlust) sind die Schätzungen der Analysten doch sehr optimistisch. Mit den Halbjahreszahlen sehen wir sicher mehr, erwarten tue ich mir aber eigentlich nicht viel. Tatsache ist das sich derzeit niemand für die Aktie interessiert, das sieht man an den Umsätzen. Wenn jemand kauft dann nur mit tiefen Limits und mickrigen Volumen. Das es schnell gehen kann (siehe Varta) da stimme ich dir zu, es würde positiver Neuigkeiten benötigen die halt nicht kommen. Auch keine Insiderkäufe was ich überhaupt nicht verstehe.        

da Polytec ja jetzt einen hat wäre es mal gut wenn es sich mal in einer Börsensendung blicken läßt.  

nachmittag..

3,26 Euro

10-Jahrestief liegt bei 3,05 Euro vom April 2024.  

nicht nur Einer...bald gibts den Laden für 60 Mio. und keiner will Ihn  

https://www.ariva.de/zertifikat/suche/...e4653d6a55d47265e5e6f137ee73

 

was tut sich bei Polytec, gibts schon ein Anzeichen das die Schwierigkeiten beseitigt werden konnten? Der Kurs würde das ja nicht bestätigen... überhaupt eine Frage? Haben die noch eine PR Abteilung oder ist die Strategie nur mehr die Quartalszahlen zu kommunizieren und die HV?  

Stimmt, seit der letzten Info in der Krone https://www.krone.at/3386824 , dass alle 21 Werke sehr gut ausgelastet sind, hat man nichts mehr gelesen.

Vl. kommt ja wirklich ein Übernahmeangebot durch die Huemers mit einem finanzstarken Partner...  

könnte bei der Bewertung schon verlockend sein, nur glaube ich nicht das größere Aktienpakete zu diesem Preis zu haben sind. Die Bewertung dzt. mit rund 70 Mio. ist schon verwunderlich wenn dem Sen. allein das Firmengebäude in Hörsching 20 Mio. wert war. Nehme mal an die Banken haben bei der Verlängerung der 80 Mio. zicken gemacht wegen der Verluste der letzten 2 Jahre, daher der Kauf.  Stellen wir uns vor jemand hätte um 20 Mio Aktien gekauft - wo dann der Kurs wohl wäre?? Aber so lange nicht wieder Gewinne geschrieben werden interessiert sich niemand für die Aktie. Daher sind die Quartalszahlen im August mal echt spannend. Dann wird man auch sehen was die Aussage vom Junior - alle Werke gut ausgelastet - wert ist.    

außerdem sind noch 2 Ko-Scheine in Reichweite mit Ko-Schwellen bei 3,20 und 2,99 Euro. Da erwarte ich mir noch einen Angriff durch die RBI...
Halbjahreszahlen werden jedenfalls sehr interessant und vor allem der Ausblick 2024 und ev. 2025.  

auf den würde ich mich eher nicht verlassen, die oftmalige Aussage der verringerten Abrufmengen habe ich immer wieder als Ausrede für Misserfolge gehört und gelesen. Muss allerdings zugeben das es auch sicher schwierig ist Prognosen zu treffen wenn man so auf die Abrufmengen der Hauptkunden angewiesen ist. Bleibt spannend und man kann nur das Beste hoffen - vor allem wenn man auf Varta blickt. Da erscheint ein Investment in Polytec in einem ganz neuen Licht... was sich dort abspielt grenzt an Betrug. Die haben Anleitung bei Leoni genommen, auch so ein Fall wo Aktienbesitzer enteignet wurden.    

BYD will ab Ende 2025 in Ungarn mindestens 150.000 Autos bauen. Dazu wurde gestern in Wien erstmals eine Lieferantenkonferenz außerhalb von China abgehalten.
Dabei waren auch 36 österr. Autozulieferer, darunter auch Polytec.

Frau Anne Buckentin, Managerin von Polytec nach Ihrem Gespräch: "Wir haben einen Standort in Ungarn nur 200 km von Szeged entfernt, das würde gut funktionieren. Wir sehen im Einsatz von Kunststoffen bei Batteriegehäusen erhebliches Potenzial. BYD habe sich hier interessiert an den Lösungen von Polytec gezeigt. Es gehe sowohl um Fertigung als auch um Entwicklung"  

 

mal nach langer Zeit was positives von Polytec. Hätte früher wahrscheinlich zu einem Kursanstieg geführt, derzeit nicht... bevor die Produktion insgesamt nicht wieder ertragreich läuft nutzt das alles nichts.  

Wäre jedenfalls ein ordentlicher Umsatzschub wenn Polytec bei BYD zum Zug kommen würde. Bei 500 Euro pro Auto Umsatz wären das immerhin mindestens 75 Mio. Euro...
Wird aber noch dauern bis zur Entscheidung.  

mehr Umsatz ist immer gut, keine Frage. Polytec sollte aber erst mal beweisen das es mit den besteheden Aufträgen Geld verdient und da hat es voriges Jahr schon nicht geklappt und auch nicht im Q1. Anscheinend ist das bestehende Personal nicht in der Lage die Aufträge so abzuarbeiten das auch wirklich Gewinn gemacht wird. Da schadet mehr Umsatz eher wenn ich an die Entwicklungs- und Anlaufkosten denke. Daher werden die Quartalzahlen im August ein Gradmesser ob die Firma endlich wieder in die Spur kommt. Die Kursentwicklung geht mal nicht davon aus....    

nächster Ko Schein bei 3,21 Euro gekillt
 

das ist der Vorteil für die Banken..bei dem geringen Umsatz können Sie mit dem Kurs machen was Sie wollen. Was sich in der Zulieferindustrie derzeit abspielt ist schon schlimm, aber es würden sich bestimmt gute Kaufmöglichkeiten auftun, sollte man das wollen. Polytec kann man von neuen Zukäufen nur abraten, ich würde eher dazu raten alle Geschäftsfelder auf den Prüfstand zu stellen und Nischen zu suchen um vom Auto nicht zu sehr abhängig zu sein. Es wäre an der Zeit die Profitabilität in den Vordergrund zu stellen.... dazu würde man aber ein dynamischeres Management brauchen und das sehe ich nicht.      

Die aktuelle Jahresprognose lautet:
"Das Management von Polytec rechnet für 2024 weiterhin mit einem Umsatz in der Größenordnung von 660 Mio. bis 710 Mio. Euro und strebt eine EBIT-Marge von rund 2 Prozent bis 3 Prozent an. Unsicherheiten lägen im volatilen Marktumfeld, der Nachfrageentwicklung und dem generellen Wandel hin zur Elektromobilität."

Das wäre ein EBIT von ca. 17 Mio. Euro.

Spannend wird noch bis dahin, ob die RBI den nächsten Call-Ko-Schein noch killen kann. Die Schwelle liegt bei 3 Euro.  

wird spannend, da hast du recht. Der Markt glaubt nicht das Polytec die Prognose noch aufrecht erhalten kann sonst würde der Kurs nicht bei 3,14 stehen, bei so gut wie keinem Umsatz. Das sich für die Aktie keiner mehr interessiert sieht man auch hier im Forum...  nicht mal die "Insider" greifen bei diesem Kurs zu, das sagt schon sehr viel.    

Derzeit dürfen die Insider nicht kaufen, erst nach den Zahlen nächste Woche.
Im Vorjahr gab es einen Tag nach den Zahlen Insiderkäufe bei Polytec; vl. heuer auch wieder...  

Ich beobachte Polytec seit Mai nach meinem Verkauf für einen Wiedereinstieg. Bis jetzt gab es noch keine Signale für einen Einstieg. Der Kurs bewegt sich abwärts im Abwärtstrendkanal mit langsam zunehmenden Abstand für einen Ausbruch aus diesem. Meiner Meinung nach wird sich das Ergebnis eher am unteren Bereich der Schätzungen bewegen, die weitere Entwicklung wird auch nur schleppend mit wenigen positiven Aussichten. Im schlimmsten Fall wird bis 2,70 € abverkauft und der Kurs pendelt sich zwischen 2,80 € und 2,90 € ein bis es weiter abwärts im Abwärtstrendkanal geht.
Im besten Fall ist um 3,10 € das Tief erreicht, das noch ein paar Mal getestet wird und der Kurs pendelt sich um die 3,40 € ein. Für einen Ausbruch aus dem Abwärtstrend muss schon eine Überraschung präsentiert werden.
Nicht von dem vermeintlich niedrigen Kurs täuschen lassen und die wenigen Chancen überbewerten. Aus aktueller Sicht kann man eher verlieren als gewinnen. Das denken sich die Insider vermutlich aus. Selbst bei Kursen um 2,70 € hinterfragen, ob es eine Überreaktion des Marktes war oder ob es nicht doch handfeste Gründe für den Kurs gibt.
Ich werde weiter beobachten und bei sich verbessernder Situation einsteigen.  

liegt zwischen 13,2 und 21,3 Mio. Euro für das Jahr 2024. Der neue CFO hat im Herbst noch von 4 % EBIT-Marge für 2024 gesprochen, das wären 27 Mio. Euro. Das wurde aber offiziell nie bestätigt.

Interessant auch: unter Tag fällt die Aktie leicht und zur Schlussauktion kauft einer beinahe täglich ein paar tauschend Stücke aus dem ask; nicht viel, aber über Monate hinweg kommt auch was zusammen...  

Jahreszahlen für 2023 auf den Cent genau vorhergesagt, scheinen also gut informiert zu sein.

In der letzten Analyse vom 16.5.2024 gehen sie weiterhin von einem Gewinn von 38 Cent je Aktie und einer Dividende von 15 Cent für 2024 aus.

https://www.finanzen.at/analyse/polytec-buy-957099

Sollten diese Schätzungen wieder den Tatsachen entsprechen, könnten die Aktionäre eigentlich "zufrieden" sein.

Am Mittwoch kommen die Zahlen, dann werden wir sehen, ob die Richtung stimmt...

3,25 Cent  

die Richtung stimmt:

https://www.finanznachrichten.de/...tschritt-im-q2-bestaetigt-015.htm

https://www.polytec-group.com/investor-relations/publikationen

Alle relevanten Zahlen verbessert, das Ergebnis war aber wieder negativ mit 1,3 Mio. Euro im 2. Quartal.

Nettofinanzverbindlichkeiten nur mehr 71 Mio. Euro, Zahlungsmittel deutlich auf 46 Mio. Euro gesteigert.