Drillisch: 555 % Anstieg sind locker möglich!

Also überlegen wir uns mal, wie die Geschäftsentwicklung Drillisch weitergeht. Auch im Hinblick der Finanzkrise.

Ich sehe bei Drillisch eigentlich 4 Hauptvariablen, die den Gewinn negativ beeinflussen könnten.

1. Kundenzahlen
Die Frage ist einfach, verliert Drillisch Kunden?
Da hätten wir zum einen den Wechsel von Mobilfunkkunden zum Mitbewerber oder Kunden, die ihr Handy in die Tonne (Eimer^^) treten und nicht mehr telefonieren.

Wechseln werden die Kunden nur, wenn sie irgendwo billiger telefonieren. Da Drillisch seit Jahren die Preisführerschaft hat, gehe ich davon aus, dass Drillisch im low-cost Bereich weiter vorne mitspielt.
Auf ein Handy komplett zu verzichten, dürfte eher eine Einstellungssache sein als der blanke Sparzwang. Für die meisten ist das Handy so selbstverständlich wie Strom und Wasser. Eher kommt das Auto weg als das Handy.

Also einen deutlichen Kundenrückgang sehe ich atm nicht.


2. Preiskampf
Die Preise fürs telefonieren sind die letzten Monate stabil geblieben, so richtig nach unten gingen die Minutenpreise nicht mehr. Solange nicht mit Gewalt jemand versucht den Markt aufzumischen, dürfte da nicht mehr viel passieren. Ich sehe die Preisgrenze nach unten weitestgehend ausgereizt.

3. Telefonierverhalten
Wird weniger oder mehr telefoniert? Zum einen gibt es die Verträge mit der Festnetzflat, da spielt es eh kaum eine Rolle.  Verbindungen zu anderen Handys.... da spart kaum jemand, zumal die meisten eh nicht Dauerquatschen, es wird schon immer auf die Gebühren geachtet. (Für die Jungen unter uns, früher Stand in den Telefonzellen der Post "Fasse Dich kurz", gilt auch heute noch.)

4. Netzendgelte steigen
Also Drillisch kauft ja Telefonminuten ein, ob das frei verhandelbar ist oder nicht, weiss ich nicht. Denke aber, dass das von der Behörde irgendwo schon reguliert ist. Falls nicht, könnte ein Netzanbieter im nächsten Jahr einfach das Doppelte verlangen und tschüß Geschäftsmodell.

Also wesentliche Gefahren beim Geschäft sehe ich hier nicht. Ob natürlich die Brüder noch mehr Blödsinn verzapfen, da steckt keiner drin.

Bleibt also soweit alles beim Alten. Drillisch hat dagegen noch Wachstumspotential: Mobiles Internet, Aufkauf Eteleon, Dividende Freenet (zwar kein Wachstum - aber Geld gibts), vielleicht noch eine neue Supermarktkette mit Handykarten zum Abrechnen etc.

Der Burner ist Drillisch sicherlich nicht.
Drillisch ohne Freenetbeteiligung fair mit 4 € bewertet, sind wir uns ja alle einig.
Übersteigt die Freenetbeteiligung die Schulden von 90 Mio, wird Drillisch auch mehr wert, fällt sie - sinkt der faire Wert.

Sonst fällt mir nichts weiter ein.


Ich hoffe einfach, dass Drillisch Umsatz und Gewinn um ca. 5-10% steigert und die Bewertung sich in den nächsten Monaten dem fairen (inneren) Wert annähert. Eine Übertreibung nach oben nehme ich natürlich gerne mit.  

 

hätte ich nur damals bei 8,,50€ verkauft. Aber die verdammte Gier...Ich bin gespannt wann die mal wieder die 5,5€ erreicht. Leider erhält man bei Drillisch -via Hr. K. -auch keine brauchbaren Infos - aber wenigstenst bekommt man das Gefühl, die Firma lebt noch...  

Kann wieder aufwärts gehen!  

1,60       1.940  
           1,58       4.000  
           1,54       2.000  
           1,50       970  
           1,49       4.500  
           1,47       2.000  
           1,45       2.000  
           1,44       2.000  
           1,42       6.845  
           1,40       4.249  
 
Quelle: [URL] http://aktienkurs-orderbuch.finanznachrichten.de/DRI.aspx [/URL]  
 
8.000        1,38    
7.000        1,37    
2.000        1,36    
1.000        1,35    
2.000        1,34    
2.600        1,32    
5.000        1,30    
95             1,28    
3.000        1,27    
1.000        1,20    
 
Summe Aktien im Kauf    Verhältnis    Summe Aktien im Verkauf
31.695                   1:0,96          30.504  

gut zusammengefasst. kleiner einwand zu #2. minutenpreise könnten noch weiter fallen. in österreich liegen sie noch deutlich darunter. deutschland ist bzg. der handymarktdurchdringung noch etwas hinterher und von daher gibt es mm nach noch spielraum nach unten.  

kommt wöchentlich ne Bestätigung für das Erreichen der Ziele und die halten sich schön stabil, dazu ne satte Dividende.

Offensichtlich sieht man  wohl in Maintal diese Art der Vertrauensbildenden Massnahmen als unnütze an, na wozu auch die KE zu 6 Tacken 10 sind die ja los geworden und HV Mehrheiten stehen sowieso schon fest.

Zeit für einen E.:)  

seid ihr alle mit euren Eimern beschäftigt oder was?:)  

Sicher ist noch Luft nach unten, aber dazu müssen die Netzbetreiber mit den Preisen runter. Da diese anscheinend festgefroren sind, können Serviceprovider auch nicht runter. Sollten die Preise insgesamt fallen, gehe ich davon aus, dass Drillisch wieder Vorreiter ist.

_markus_
Recht hast, man hört nix vom Cheffe. Könnte ab und an schon mal was kommen. Ist aber anscheinend nicht gewollt. Naja, die nächsten Wochen kommen dann die neuen Zahlen, da sieht man dann, was im 4. Quartal passiert ist.  

dri hat fast das ganze plus (von ca 1,25 bis zwischenzeitlich auf 1,80), was uns die vertragsauflösung von herrn spoerr, aufgebraucht!

sollte man ja normal auch nen weiter Bogen machen, man fällt halt immer wieder drauf rein............is halt wie mit Weibern, man fällt auf die Fresse und probierts nochmal und nochmal und nochmal...:)  

trotzdem haben die Weiber und Drillisch was gemeinsam...man büßt mit beiden ordentlich Kohle ein *g*  

 

vorstellen, dass auch DRI zum Tagesschluß noch auf 1,50 € steigt.

Danke MöpMöp für deine Zusammenfassung. Über die Punkte 2 und 4 lässt sich sicherlich noch etwas diskutieren. Beim Preiskampf ist für mich ja nicht entscheidend, ob Drillisch immer vorn mit dabei ist (das war bisher immer so und wird wohl auch so bleiben), sondern die eigentliche Frage ist, was das für die Margen bedeutet.
Bezüglich Netzentgelte und staatliche Regulierungen kenne ich mich nicht aus. Kann dazu jemand mehr sagen?

Ansonsten seh ich die Punkte genau wie du. Die Konsumenten werden ganz sicher nicht auf ihr Handy verzichten, und ob diejenigen, die bisher gegen langfristige Verträge bei Komplettanbietern waren, werden ihre Einstellung diesbezüglich auch kaum ändern. Wichtig ist, dass Drillisch all das anbieten kann, was man dort auch bekommt und das ist ja durch die Verträge mit den Mobilfunkern ja gesichert. Aus der Rezession befürchte ich jedenfalls keine negativen Auswirkungen auf Drillisch und deren Tochterfirmen. Eher hab ich ein wenig Bedenken, was den Preiskampf angeht. Aber bei einer mittlerweile wieder Bewertung des 1,7fachen Ebitdas und KGV von 3,6 müsste 2009 sich der Gewinn ja mehr als halbieren, um diesen aktuellen Kurs zu rehtfertigen. Bei aller Liebe, aber so schlimm wirds wohl kaum werden. Ich hoffe sogar auf eine leichte Gewinnsteigerung, was mit Eteleon auch drin sein sollte, selbst wenn man organisch nicht wächst.

krass  

es geht unter richtig großen Umsätzen schön bergauf und dann gehts noch viel schneller (und das unter relativ mickrigen Umsätzen, wie die letzten Tage auch) wieder bergab..... und keiner will kaufen!

Also so langsam verzweifel ich....

Hat die Charttechnik leider zu gut funktioniert.

Finds ein wenig merkwürdig, dass sich Freenet so gut hält, aber DRI in die Grütze geht. Ist zwar charttechnisch zu begründen, aber fundamental schwer zu verstehen.

würde sich an solch Tagen mal genötigt sehen die Ergebnisziele mal zu bestätigen, aber was red ich die sind bestimmt immer noch im Weihnachtsurlaub in Griechenland

lol  

tssssss  

- gehe ich recht in der Annahme, dass es ein ungeschriebenes Gesetz ist,
 dass spätestens am Vorwochenende des CEO-Wechsels stets der
 neue Name bekannt gegeben wird?

- gehe ich recht in der Annahme, wenn dies nicht passiert, dass eigentlich
 ein solch führerloser Kahn dann eigentlich nur zwei Alternativen hat:
 Enweder sich zu zerschlagen oder zu fusionieren.

- Die Kurskapriolen, die wir derzeit sehen (erleiden) haben sich wenig
 damit zu tun, die sich wegen eines geringen Engagements maschinen-gemacht.

  Blocksachse  

... haben sicher wenig...  

sollte uns nix mehr wundern, freenet 53 cent runter und mit nem rebound 47 cent wieder rauf

dri kräftig runter und dann nochmal runter une der versuch eines minirebounds wird mit icebergen gnadenlos abverkauft.

und meldungen aus der leitstelle never ever. es genügt, wenn die vorstände und Ar mit family & friends bescheid wissen und den Ausgang bzw die Pläne kennen, kann man solche Tage ruhig aussitzen.  

Das Rückkaufprogramm runtergefahren, dadurch die Welle bei 1.60 nicht gestützt und jetzt wieder wehrlos am Spielfeldrand, weil man keine Investoren findet, die auf diesem jammervollen Niveau einstiegsbereit sind. PC hat einfach jedes Vertrauen verspielt glaub ich manchmal und er sieht es weiterhin nicht, wie immer interessieren ihn die Aktionäre am wenigsten, das ist und bleibt so, wie man hört macht es ihm inzw sogar Spaß, den dummen August zu geben. Er merkt nur nicht, daß er es tatsächlich ist. Bleibt unsere Hoffnung, die " neue " freenet fusioniert rasch mit uns. Nach spoerrs Abgang dürft die HV ja wohl schon im Mai stattfinden, ev hilfts  

wie ich meine!

Normalerweise müsste solche Typen noch Geld mitbringen dafür das die im geheizten Büro sitzen dürfen:P  

bei 1e80 verkaufen sollen .... nun werden die 1e wohl kommen. Sehe gerade - 15% 

was mich wundert, ist dieser konstante anbstieg seit etlichen tagen.

 

15.01.2009 14.01.2009	1,34 1,55
13.01.2009	1,58
12.01.2009	1,68
09.01.2009	1,79

Ist die aktie momentan von so geringen umsätzen abhängig ? 

Gruß Michael 

 

von den De**en die hier die Macker sind:D